Đối với phương pháp đầu tư dài hạn thì điều quan trọng nhất là khâu sàng lọc và lựa chọn doanh nghiệp, vì chỉ có chọn được doanh nghiệp tốt thì mới có thể nắm giữ lâu dài. Doanh nghiệp tốt thường là những doanh nghiệp đã tốt trong quá khứ, hiện tại vẫn đang tốt, và có nhiều tiềm năng vẫn tiếp tục tốt trong tương lai.
Nhà đầu tư sẽ cần rất nhiều thời gian để có thể đánh giá và lựa chọn được một doanh nghiệp thực sự xuất sắc. Thông thường nhà đầu tư sẽ phải làm những việc sau:
- Phân tích mô hình kinh doanh của doanh nghiệp
- Phân tích ngành nghề mà doanh nghiệp đang hoạt động
- Phân tích báo cáo tài chính, đánh giá sự an toàn tài chính, cấu trúc nguồn vốn, chất lượng dòng tiền…
- Phân tích hiệu quả kinh doanh, lợi thế cạnh tranh, khả năng tăng trưởng…
- Phân tích khả năng quản trị, năng lực lãnh đạo…
- Đánh giá sự minh bạch và công bằng của doanh nghiệp
- Và rất nhiều thứ quan trọng khác phải tìm hiểu và đánh giá
Sau khi phân tích, sàng lọc kỹ lưỡng và tìm được doanh nghiệp tốt, bước tiếp theo mà một nhà đầu tư chuyên nghiệp phải làm là tiến hành định giá doanh nghiệp, hay nói cách khác là xác định giá trị doanh nghiệp. Nếu thị giá thấp hơn giá trị thì sẽ bắt đầu mua vào, còn nếu thị giá cao hơn giá trị thì sẽ chờ khi nào giá giảm mới mua.
Khi mua được rồi thì chuyển sang giai đoạn nắm giữ. Công việc của nhà đầu tư lúc này là theo dõi, nắm tình hình doanh nghiệp, định kỳ sẽ kiểm tra, đánh giá sức khoẻ doanh nghiệp. Nếu doanh nghiệp vẫn tốt thì tiếp tục nắm giữ, nếu doanh nghiệp đi xuống thì sẽ triển khai kế hoạch thoái vốn.
Vì các doanh nghiệp được chọn đều là những doanh nghiệp xuất sắc nhất trên thị trường nên thường sẽ có kết quả kinh doanh tốt. Vì vậy, trong quá trình nắm giữ, thường nhà đầu tư sẽ được chia cổ tức, hưởng thành quả từ doanh nghiệp. Nhà đầu tư sẽ nắm giữ cho đến khi giá cổ phiếu được đẩy lên rất cao, vượt quá giá trị của doanh nghiệp thì sẽ bán chốt lời.
Đầu tư chứng khoán là một công việc khó, thậm chí rất khó. Đòi hỏi nhà đầu tư phải có kiến thức, kinh nghiệm hay nói cách khác là phải có nghề thì mới làm được. Nếu cảm thấy mình không thực sự chắc chắn thì đừng vội vàng mang số tiền tích luỹ bao năm để đi đầu tư chứng khoán, kết qủa phần lớn sẽ là ném tiền qua cửa sổ.
Trên đây là cách mà mình đầu tư cho bản thân và cũng là cách mà mình đào tạo học viên. Hy vọng bạn tham khảo và có sự chuẩn bị kỹ càng trước khi đầu tư.